ในบทความนี้เราจะมาทำความรู้จักความเสี่ยงเชิงระบบ (Systematic Risk), แนวทางการแก้ไขด้วยการทำ Asset Allocation และประโยชน์ของการกระจายการลงทุนไปถือสินทรัพย์ที่มีค่า Correlation ต่างกันครับ
ในบทความนี้จะเป็นการ “เล่าสู่กันฟัง” ถึงความเป็นมาของ D.E. Shaw ซึ่งเป็นหนึ่งใน Quant Hedge Fund ที่ประสบความสำเร็จมากที่สุดในโลก และยังเคยเป็นที่ทำงานเก่าของบุคคลที่รวยที่สุดในโลก Jeff Bezos ผู้ก่อตั้ง Amazon.com นั่นเอง
นักลงทุนจำนวนมากทั้งหน้าใหม่และหน้าเก่าต่างก็มักมีความเชื่อว่า การสลับปรับเปลื่ยนกลยุทธ์การลงทุนให้มีความเหมาะสมกับสภาพตลาดอยู่ตลอดเวลานั้น เป็นกุญแจของการสร้างผลตอบแทนอย่างยั่งยืน โดยในบทความนี้ เราจะมาทดสอบวิจัยให้รู้ถึงผลกระทบของความพยายามในการปรับเปลี่ยนกลยุทธ์การลงทุนให้เป็นกลยุทธ์ที่ให้ผลตอบแทนสูงสุดตามสภาวะตลาด ว่าจะสามารถสร้างผลตอบแทนอย่างที่พวกเราเชื่อกันหรือไม่? ซึ่งจะเป็นอย่างไรนั้นสามารถติดตามอ่านได้เลยครับ!
โดยใน Episode ที่ 3.2 นี้จะเป็นการคุยกันต่อไปถึง ความเข้าใจในเรื่องของ Under Performance Period ของกลยุทธ์การลงทุนอย่างถูกต้องที่จะช่วยยกระดับจิตวิทยาการลงทุนของคุณ และช่วยให้คุณสามารถทำตามแผนการณ์และกลยุทธ์การลงทุนของคุณได้อย่างมีวินัยในระยะยาว
“ถ้าความสำเร็จ (ในการทำธุรกิจ) ดีใจได้วันเดียว แล้วความสำเร็จในตลาดหุ้นหล่ะ เราจะดีใจได้กี่วัน?” ซึ่งสิ่งที่เราได้ค้นพบจากค่าสถิตินั้นมันช่างเป็นการ หักดิบความเชื่อเดิมๆของนักลงทุนที่มีต่อการลงทุนไปอย่างสิ้นเชิง